După ce în aprilie 2006 Alcatel făcea publică prima mare fuziune din industria echipamentelor telecom, cu Lucent Technologies din SUA, furnizorul francez de echipamente telecom a anunțat pe 1 septembrie că va achiziționa și operațiunile cu tehnologia de acces radio UMTS (UTRAN) ale furnizorului canadian Nortel Networks pentru 320 mil. USD (250 mil. euro).
Contractul vizează tehnologia și portofoliul de produse UMTS ale Nortel, patentele și activele asociate, ca și contractele cu clienții. Un mare număr de angajați ai diviziei UMTS a Nortel vor fi transferați la Alcatel. Companiile preconizează că vor finaliza tranzacția în trimestrul 4 din 2006.
Alcatel - un colos în infrastructuri convergente
În urma încheierii tranzacției, Alcatel va câștiga 14 noi clienți UMTS (plus unul comun), inclusiv operatori din grupurile Vodafone și Orange. Cu 30 de clienți UMTS în total, Alcatel va ajunge să deservească 25% din operatorii UMTS ai lumii. Geografic, Alcatel își întărește prezența pe piețele 3G avansate cum sunt Coreea de Sud, Italia, Spania, Franța și Marea Britanie și își crește șansele de a converti actualele contracte GSM/ EDGE în contracte UMTS pe noile piețe 3G (China, Rusia, India și America Latină).
Alcatel este în prezent principalul furnizor de echipamente telecom pe piețele în curs de dezvoltare, cu 18% din piață, conform cifrelor proprii. Astfel, clienții viitorului Alcatel vor include 12 din primii 15 operatori mobili ai lumii și toți primii 15 operatori de linii fixe ai lumii.
Prin acest contract, care se adaugă la achiziția în derulare a furnizorului american Lucent Technologies, Alcatel va urca pe locul 3 mondial pe piața echipamentelor UMTS și HSxPA, a declarat Marc Rouanne, președintele diviziei mobile a Alcatel, în conferința de presă la care a fost anunțat acordul de achiziție, pe 1 septembrie.
'Prin fuziunea cu Lucent, compania rezultată va avea și o poziție de top pe piața echipamentelor CDMA EV-DO, inclusiv un angajament demonstrat pentru versiunea Revision C, oferind cel mai comprehensiv și mai inovativ portofoliu de acces mobil din industrie', a completat Marc Rouanne. 'Împreună cu îndelungata noastră dominație pe piața DSL, noile portofolii fac din Alcatel alegerea numărul unu ca partener în asistarea clienților care-și transformă rețelele pentru a asigura bandă largă fără întreruperi, indiferent de tehnologia folosită'. La finalizarea celor două tranzacții, Alcatel va furniza una din fiecare patru conexiuni de voce/date fixe și mobile ale lumii. Analiștii consideră că achiziția portofoliului Nortel este menită și să extindă prezența Alcatel pe piața UMTS nord-americană, dominată de Ericsson, Nokia și Siemens și unde cota de piață combinată a Alcatel și Lucent e de numai 6%, conform Oddo Securities.
Analiștii văd ca principală provocare pentru Alcatel integrarea a trei tehnologii și platforme distincte. Marc Rouanne a declarat în conferința de presă că pe viitor compania va folosi software hibrid de la Nortel, Alcatel și Lucent pentru a administra diferitele echipamente. Dar analiștii de la Nomura Securities, citați de Total Telecom, anticipează că, cel mai probabil, platformele Nortel și Alcatel vor fi eliminate în favoarea tehnologiei Lucent.
Nortel își curăță cămara și se îndreaptă spre 4G
Vânzarea afacerilor UMTS de către Nortel îi slăbește, însă, acesteia poziția pe o piață de echipamente în plină consolidare, apreciază analiștii. Nortel se repoziționează în prezent pe piață, iar afacerea cu UMTS a fost considerată ca fiind sub masa critică. 'Cota noastră pe piața de acces UMTS nu este destul de mare, ceea ce o face să nu fie o afacere profitabilă pentru noi', explică Scott Wickware, vicepreședinte pe strategie și mobilitate la Nortel, citat de Total Telecom.
Nortel a anunțat la începutul anului 2006 că va ieși de pe toate piețele unde nu deține o cotă de 20% din piață. Analiștii se așteptau ca Nortel să vândă și afacerile cu GSM, ce făceau parte din aceeași divizie cu cele UMTS, dar compania declară că GSM-ul continuă să aducă profituri și că intenționează să păstreze aceste afaceri.
Analiștii consideră că, în schimb, Alcatel a făcut o afacere bună, prețul diviziei UMTS fiind mai mic decât se anticipa. Analiștii financiari de la Oddo Securities din Franța, preluați de Dow Jones, evaluau la începutul lui august valoarea diviziei GSM-UMTS a Nortel la 1,5 mld. euro.
Divizia a generat venituri de 2,2 mld. euro în 2005, dar a avut o rată de profit negativă de cca. 15%. Conform ultimelor rezultate financiare trimestriale, Nortel a avut un profit de 366 mil. USD sau 8 cenți pe acțiune în trimestrul 2 al acestui an, de la o pierdere netă de 33 mil. USD sau 1 cent pe acțiune cu un an în urmă. Veniturile totale în Q2 au fost de 2,74 mld. USD, în creștere de la 2,62 mld. USD cu un an în urmă. Divizia GSM-UMTS a generat în acest trimestru venituri de 723 mil. USD, cu 28% mai mult decât cu un an în urmă, în timp ce veniturile diviziei CDMA au scăzut cu 5%, la 588 mil. USD. Fără portofoliul UMTS, pentru creșteri viitoare lui Nortel nu îi rămâne decât să se concentreze pe rețele mobile de viitoare generație ca 4G și pe tehnologii convergente ca MIMO-OFDM (Multiple Input, Multiple Output Orthogonal Frequency Division Multiplexing), o tehnologie radio aflată la baza WiMAX 802.16.
'Investim masiv în aceste tehnologii', precizează Scott Wickware de la Nortel, adăugând că pe viitor compania sa pune accentul pe 3G LTE, o versiune evoluată a UMTS (Long Term Evolution of UMTS). Legătura dintre UMTS și LTE e foarte diferită de cea dintre GSM și UMTS în termeni de tehnologie, relațiile cu clienții fiind mult mai importante în primul caz, explică Scott Wickware. 'LTE va deveni realitate, deoarece operatorii sunt în căutarea unei schimbări de paradigmă în rețelele lor', susține acesta.
Analiștii Gartner consideră vânzarea diviziei UMTS de către Nortel un fel de 'eliberare a cămării', fără semnificație strategică, dar atrag atenția că deși GSM este o tehnologie matură ce aduce venituri consistente, el reprezintă vechea generație și la nivel global piața sa începe să scadă. În viziunea lor, Nortel este, mai mult ca oricând, o țintă de achiziție. Posibilii cumpărători sunt Huawei sau alți furnizori chinezi - interesați de acoperirea geografică, dar care nu au nevoie de tehnologie. Un alt cumpărător ar putea fi Cisco din SUA, dar până acum acesta nu și-a exprimat interesul de a participa la valul de consolidare din industria echipamentelor telecom, nici nu a făcut mișcări notabile de a intra pe piața echipamentelor mobile.
Competiția e acerbă pe piața globală mobilă
Alcatel a înregistrat în trimestrul 2 din 2006 o scădere cu 8% a profitului. Profitul operațional s-a situat la 263 mil. euro. Profitul net a scăzut la 180 mil. euro, de la 196 mil. euro cu un an înainte. Vânzările au crescut cu 7,6% la 3,38 mld. euro de la 3,15 mil. euro, susținute de creșterea vânzărilor de echipamente Internet de bandă largă din divizia de linii fixe. Profitul operațional al diviziei Mobile Communications a scăzut la 80 mil. euro în 2Q06, de la 115 mil. euro cu un an în urmă. 'Competiția e strânsă pe piața mobilă și va deveni și mai acerbă', a declarat Serge Tchuruk, CEO Alcatel pe 28 iulie.
Rata de profit operațional a Alcatel a fost de 7,8%. Ratele de profit din întreaga industrie de echipamente telecom sunt afectate de o competiție intensă a prețurilor din partea unor jucători agresivi, care caută să câștige cotă de piață și să își construiască o poziție pe noi piețe. Până de curând, presiunea asupra prețurilor a venit, în general, din partea furnizorilor chinezi de echipamente telecom, ca Huawei și ZTE. Dar Serge Tchuruk a indicat că și furnizorii consacrați - aflați în proces de fuziune - pot fi și ei foarte agresivi.
Pentru a face față competiției, Alcatel este în proces de fuzionare cu rivalul american Lucent Technologies Inc. În același timp, Siemens din Germania a încheiat un acord cu Nokia din Finlanda pentru crearea unei societăți mixte din diviziile lor de infrastructuri. În același timp, compania suedeză Ericsson, cel mai mare furnizor de infrastructuri mobile al lumii, a achiziționat la începutul lui 2006 furnizorul britanic Marconi, specializat în linii fixe. 'În opinia mea, consolidarea nu se va opri aici', prezice Serge Tchuruk, care la începutul lui 2006 anticipa că acesta va fi anul răsturnărilor tectonice în industria echipamentelor telecom.
